اتریوم و بیت‌کوین در حال نگه داشتن قیمت‌ها با کنترل نزولی، بازار کریپتو ضعیف باقی می‌ماند

قیمت بیت‌کوین در بالای ۶۲، ۵۰۰ دلار و اتریوم نزد ۱، ۶۶۵ دلار باقی مانده است، اما حرکت کند قیمت و افزایش فاصله‌های درونی نشان می‌دهد که خرس‌ها هنوز در کنترل بازار قرار دارند. موضع‌گیری در بازار مشتقات عمدتاً نزولی است: اگرچه سودآوری در قراردادهای آتی سول (‎SOL‎) به بالاترین حد تاریخ رسیده است، نرخ‌های تامین مالی و ‎CVD‎ هر دو منفی هستند و قراردادهای آتی اتریوم نیز با کاهش قیمت، افزایش یافته‌اند. این ترکیبات نشان می‌دهد معاملات کوتاه‌مدت جدیدی شکل گرفته است، در حالی که تفاوت میان قراردادهای پوت و کال در ‎Deribit‎ به شدت افزایش یافته و نسبت به محافظت در برابر ریسک نزولی تمایل دارد. نبود ‎bounce‎ معنی‌دار علی‌رغم بازیابی جزئی در شاخص‌های سهام آمریکا، بزرگ‌ترین علامت هشدار بازار است، و بیت‌کوین باید سطح حمایت روانی ۶۰، ۰۰۰ دلار را نگه دارد در غیر این صورت به محدوده معاملاتی که آخرین بار در اواخر ۲۰۲۴ دیده شده بازخواهد گشت، که سطح ۵۲، ۰۰۰ دلار به عنوان سطح کلیدی نزولی محسوب می‌شود.

بازار رمزارزها روز چهارشنبه همچنان ضعیف و بی‌حال باقی ماند، در حالی که بیت‌کوین (‎BTC‎) در حدود ۶۲، ۳۴۳ دلار و اتریوم (‎ETH‎) حدود ۱، ۶۶۲ دلار کاهش کمتر از ۰.۴٪ داشتند و شاخص ‎CoinDesk‎ ‎20‎ (‎CD20‎) نیز ۰.۹٪ کاهش یافت، در میان ۱۸ نماد آن کاهش ظاهر شد. نبود ‎bounce‎ معنی‌دار، بزرگ‌ترین نگرانی است، به‌ویژه در حالی که شاخص‌های سهام آمریکا در حال بازیابی از فروش سه‌شنبه هستند. بخشی از بازار آلت‌کوین‌ها بهتر عمل کرده‌اند، با جیوپوتر (‎JUP‎) و مونرو (‎XMR‎) که بین ۲٪ تا ۴٪ سود کسب کرده‌اند و نشان می‌دهد علاقه سرمایه‌گذاران هنوز زنده است، علیرغم شرایط بازار نزولی.

اکنون بیت‌کوین باید از سقوط مجدد زیر سطح روانی حمایت ۶۰، ۰۰۰ دلار اجتناب کند، چون این ممکن است منجر به بازگشت به محدوده‌ای شود که آخرین بار در اواخر ۲۰۲۴ دیده شده است، با سطح ۵۲، ۰۰۰ دلار به عنوان سطح کلیدی نزولی.

موضع‌گیری در بازار مشتقات

حجم معاملات در بازار مشتقات کاهش یافته است، با کاهش ۲۷٪ به ۱۴۱ میلیارد دلار در ۲۴ ساعت گذشته، در حالی که میزان باز بودن معاملات (‎open‎ ‎interest‎) ۲٪ افزایش یافته و به ۱۰۶ میلیارد دلار رسیده است. تسویه حساب‌ها به ۱۵۸ میلیون دلار کاهش یافته است، کم‌ترین مقدار در دو هفته اخیر.

باز بودن قراردادهای آتی بیت‌کوین (‎OI‎) در حدود ۷۳۰ هزار بیت‌کوین ثابت مانده است، که نشان می‌دهد بازار در سطوح کنونی تثبیت شده است.

قراردادهای آتی اتریوم (‎ETH‎) وضعیت فعال‌تری نشان می‌دهند، با افزایش ‎OI‎ به ۱۴.۳ میلیون ‎ETH‎، بیشترین میزان در دوهفته اخیر و افزایش نسبت به کمترین مقدار ۱۳.۷۴ میلیون. این افزایش در حالی رخ داده است که قیمت اسپات از حدود ۱، ۷۸۰ دلار به ۱، ۶۵۰ دلار در دو روز گذشته کاهش یافته است، ترکیبی که معمولا نشان‌دهنده فروش با هدف سود در روند صعودی است.

نرخ‌های تامین مالی کمی مثبت باقی مانده‌اند، نشان‌دهنده تقاضای جزئی برای قرار گرفتن در معرض بازارهای صعودی، اما حجم تجمعی در ۲۴ ساعت (‎CVD‎) منفی است، که نشان می‌دهد فشار نزولی از طریق سفارش‌های بازار بیشتر است تا سفارش‌های محدود غیرفعال.

قراردادهای آتی سول (‎SOL‎) نسبت به قبل فعال‌تر شده‌اند، با ‎OI‎ در بالاترین حد تاریخ ۷۷.۶۸ میلیون توکن. اما نرخ‌های تامین مالی و ‎CVD‎ در ۲۴ ساعت گذشته منفی هستند، یعنی روند نزولی با معاملات کوتاه‌مدت جدید یا شرط‌های نزولی بر این توکن هدایت می‌شود.

در مقابل، بازار ‎ZEC‎ رو به سردی است، با کاهش ‎OI‎ به ۲ میلیون توکن از نزدیک ۲.۵۵ میلیون در ماه قبل. به طور کلی، خرس‌ها در بیشتر توکن‌های برتر ۲۵ تایی نسبت به روند قیمت نُتایج منفی ‎OI-adjusted‎ ‎CVD‎ نشانه برتری دارند، که نشان می‌دهد فشار نزولی حاکم است.

شاخص نوسان‌پذیری ۳۰ روزه بیت‌کوین (‎BVIV‎) از نزدیک ۴۸٪ به ۴۳٪ کاهش یافته است، همان‌طور که شاخص نوسان اتریوم هم روندی مشابه دارد.

در ‎Deribit‎، تفاوت در ‎skew‎ هفتگی به ۱۰.۹ نقطه نوسان در مقابل پوت‌ها افزایش یافته است، که نشانه‌ای واضح از نگرانی‌های بیشتر در مورد کاهش بازار است. تفاوت در ‎skew‎ ماهانه نیز توسعه یافته است.

در پلتفرم ‎Paradigm‎، استراتژی استرادل شامل گزینه‌های کال و پوت در سطح ۶۲، ۰۰۰ دلار، هر دو با تاریخ انقضا در ۳ ژوئیه، انجام شده است. خریدار استرادل به نوسانات بالا شرط بندی می‌کند.

تحلیل رمزارزها

در حالی که مونرو (‎XMR‎) و جیوپوتر (‎JUP‎) در شروع روز چهارشنبه عملکرد خوبی داشتند، اما وضعیت رمزارزهای دیگری مانند اتنا (‎ENA‎)، پمپ (‎PUMP‎) و استلار (‎XLM‎) افت شدیدی بین ۲.۲٪ تا ۳.۵٪ را تجربه کرده‌اند از نیمه شب ‎UTC.‎

اتنا بیش از ۹۰٪ از ارزش خود را پس از رسیدن به رکورد ۰.۸۷ دلار در سپتامبر گذشته از دست داده است. این پلتفرم دیفای سودده بر اساس استراتژی‌ای است که وابسته به بازارهای صعودی و نرخ‌های تامین مالی مثبت است.

کاهش‌های مشابه در رمزارزهای قدیمی‌تر مانند ‎LTC‎ با قیمت ۴۱.۸۶ دلار و ‎ADA‎ با قیمت ۰.۱۴۶۶ دلار دیده شده است که در اوج بازار گاوی ۲۰۲۱ نتوانسته‌اند به بالاترین سطح خود برسند و عملاً در یک روند کلی نزولی قرار دارند.

شاخص دلار آمریکا (‎DXY‎) نیز در روز چهارشنبه رکورد جدیدی ثبت کرده و حالا سطح اوج می ۲۰۲۵ را چالش می‌کند. تقویت دلار معمولاً برای دارایی‌های ریسک مانند آلت‌کوین‌ها منفی تلقی می‌شود، چون نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران احساس امنیت بیشتری در نگهداری پول نقد دارند.

«من اعتماد زیادی را از دست دادم»: ‎CZ‎ درباره آمریکا، آزادی پول و رهایی از نگرانی‌ها